اليوم جرى تداول اليورو والين والجنيه الإسترليني باستخدام استراتيجية الزخم (Momentum). لم أنفذ أي صفقات بناءً على استراتيجية العودة إلى المتوسط (Mean Reversion).

سجّل اليورو مكاسب قوية اليوم، بدعم من بيانات اقتصادية كلية إيجابية من منطقة اليورو. ووفقًا لأحدث التقارير، تراجعت نسبة البطالة في المنطقة إلى 6.2% في شهر مايو، في تحسن واضح مقارنة بالقراءات السابقة. وقد كان لهذا التطور تأثير ملموس في سوق الصرف الأجنبي، حيث دعم قوة العملة الأوروبية الموحدة.

يُعد انخفاض معدل البطالة أحد المؤشرات الأساسية على سلامة الاقتصاد. فهو يشير إلى أن الشركات تقوم بالتوظيف بشكل نشط، وتوسّع الإنتاج، وتُبدي ثقة في الآفاق الاقتصادية.

خلال النصف الثاني من اليوم، سيتحوّل تركيز السوق إلى البيانات الاقتصادية الأميركية، والتي قد تشعل موجة أكبر من التقلبات في الأسواق المالية. وسيكون التقرير الأهم هو بيانات الوظائف غير الزراعية الأميركية لشهر يونيو (U.S. Nonfarm Payrolls – NFP). يُعد هذا المؤشر من أكثر المقاييس التي تحظى بمتابعة لصيقة فيما يخص الاقتصاد الأميركي، إذ يعكس اتجاهات التوظيف في معظم القطاعات باستثناء الزراعة. ويمكن لتراجع حاد أو زيادة أقوى من المتوقع في عدد الوظائف الجديدة أن يدفع المستثمرين إلى إعادة تقييم نظرتهم للسوق وتوقعاتهم تجاه الدولار الأميركي.

كما ستكون بيانات معدل البطالة في الولايات المتحدة، المنتظر صدورها اليوم أيضًا، على القدر نفسه من الأهمية. يُنظر تقليديًا إلى انخفاض معدل البطالة على أنه إشارة إيجابية، تدل على قوة سوق العمل وتحسّن النشاط الاستهلاكي. وعلى العكس من ذلك، فإن ارتفاع معدل البطالة قد يشير إلى تباطؤ النمو الاقتصادي وتزايد المخاطر السلبية.

أما المكوّن الأخير، لكنه ليس أقل أهمية، من حزمة بيانات اليوم فسيكون التغير في متوسط الأجور بالساعة (Average Hourly Earnings). يقدّم هذا المؤشر نظرة مهمة على الضغوط التضخمية والقوة الشرائية للمستهلكين. فالتسارع في نمو الأجور قد يعزز المخاوف المتعلقة بالتضخم، ويدفع مجلس الاحتياطي الفيدرالي إلى الإبقاء على موقف أكثر تشددًا في السياسة النقدية. مثل هذه النتيجة ستكون داعمة للدولار الأميركي وسلبية للأصول الحساسة للمخاطر.

إذا جاءت البيانات الاقتصادية أقوى من التوقعات، فسوف أعتمد على استراتيجية الزخم (Momentum). أمّا إذا أظهر السوق رد فعل محدودًا أو غائبًا تجاه هذه البيانات، فسأواصل استخدام استراتيجية العودة إلى المتوسط (Mean Reversion).

استراتيجية الزخم (تداول الاختراق – Breakout Trading) للنصف الثاني من اليوم

EUR/USD

• اختراق مستوى 1.1434 صعودًا يمكن أن يدفع اليورو نحو 1.1459 و1.1486.
• اختراق مستوى 1.1398 هبوطًا يمكن أن يضغط على اليورو في اتجاه 1.1365 و1.1328.

GBP/USD

• اختراق مستوى 1.3355 صعودًا قد يدفع الجنيه الإسترليني نحو 1.3390 و1.3418.
• اختراق مستوى 1.3325 هبوطًا قد يرسل الجنيه الإسترليني إلى مستويات 1.3298 و1.3267.

USD/JPY

• اختراق مستوى 161.56 صعودًا قد يرفع الدولار الأميركي نحو 161.83 و162.34.
• اختراق مستوى 161.30 هبوطًا قد يطلق هبوطًا باتجاه 161.10 و160.90.

استراتيجية العودة إلى المتوسط (Mean Reversion) للنصف الثاني من اليوم

EUR/USD

• سأبحث عن صفقات بيع إذا فشل السعر في الثبات فوق مستوى 1.1437 وعاد للتداول أدنى هذا المستوى.
• سأبحث عن صفقات شراء إذا كسر السعر لفترة وجيزة مستوى 1.1395 إلى الأسفل ثم عاد للتداول فوق هذا المستوى.

GBP/USD

• سأبحث عن مراكز بيع إذا فشل السعر في البقاء أعلى مستوى 1.3377 وعاد للتداول أسفل هذا المستوى.
• سأبحث عن مراكز شراء إذا كسر السعر لفترة وجيزة مستوى 1.3220 هبوطًا ثم عاد للتداول أعلى هذا المستوى.

AUD/USD

• سأبحث عن مراكز بيع إذا فشل السعر في البقاء أعلى مستوى 0.6917 وعاد للتداول دونه.
• سأبحث عن مراكز شراء إذا كسر السعر مؤقتًا مستوى 0.6901 إلى الأسفل ثم عاد للتداول فوقه.

USD/CAD

• سأبحث عن مراكز بيع إذا فشل السعر في الثبات فوق مستوى 1.4202 وعاد للتحرك أدنى هذا المستوى.
• سأبحث عن مراكز شراء إذا قام السعر بكسر مؤقت لمستوى 1.4174 إلى الأسفل ثم عاد ليتحرك فوق هذا المستوى.