Analyse des rapports macroéconomiques :

Aucune publication macroéconomique n’est prévue pour lundi, à l’exception de quelques rapports mineurs. Ces derniers mois, le marché n’a réagi qu’aux données économiques les plus importantes, et encore, de manière sélective. Par conséquent, la journée d’aujourd’hui sera clairement une journée de pause. La volatilité pourrait rester faible tout au long de la séance, et l’euro comme la livre sterling tenteront très probablement une nouvelle correction, même si elle devrait rester limitée.

Analyse des événements fondamentaux :

Parmi les événements fondamentaux de lundi, il convient de mettre en avant le discours de la présidente de la Banque centrale européenne, Christine Lagarde. Cependant, rappelons qu’il y a deux semaines, la BCE a tenu une réunion au cours de laquelle elle a relevé ses taux pour la première fois en trois ans. Cet événement est toutefois passé inaperçu pour le marché, qui a préféré se concentrer sur la hausse potentielle du taux directeur de la Fed. La question de savoir s’il y aura un durcissement de la politique monétaire aux États‑Unis reste ouverte, mais le marché en est désormais convaincu et ignore tous les autres facteurs.

Le contexte géopolitique reste de manière constante « conditionnellement positif ». L’Iran et les États‑Unis ont signé un accord à distance, mais trop de questions importantes demeurent en suspens. En particulier, la « question nucléaire », la guerre entre le Liban et Israël, et le contrôle du détroit d’Hormuz. En théorie, le marché peut craindre une reprise d’hostilités à grande échelle ; toutefois, cela ne constitue manifestement pas un facteur suffisant pour soutenir la demande de dollars. Après tout, Téhéran et Washington restent engagés sur la voie menant à la paix, et les négociations se poursuivent, même si personne ne s’attend à ce qu’elles soient rapides ni faciles.

Conclusions générales :

Lors de la première séance de trading de la semaine, les deux paires de devises pourraient poursuivre leur correction après une chute marquée, l’activité du marché devant probablement rester faible tout au long de la journée. L’euro peut être négocié à partir de la zone de 1,1354‑1,1363, tandis que la livre sterling peut être négociée à partir de la zone de 1,3175‑1,3180. Le marché a acheté le dollar américain de manière irrationnelle au cours de la semaine dernière, ce qui pourrait se révéler être un piège de long terme pour les vendeurs (bears). Aujourd’hui, il est peu probable que l’on puisse espérer des profits supérieurs à 25‑30 pips sur une quelconque opération.

Règles de base du système de trading :

1. La force d’un signal est évaluée en fonction du temps nécessaire à sa formation (rebond ou cassure). Moins il faut de temps, plus le signal est fort.
2. Si deux transactions ou plus ont été ouvertes à un niveau donné sur la base de faux signaux, tous les signaux ultérieurs provenant de ce niveau doivent être ignorés.
3. En situation de marché plat (range), toute paire peut générer de nombreux faux signaux ou aucun. Les niveaux techniques peuvent être négligés.
4. Sur l’unité de temps horaire, les signaux de trading de l’indicateur MACD ne doivent être exécutés que lorsque la volatilité est bonne et qu’une tendance est confirmée par une ligne ou un canal de tendance.
5. Si deux niveaux sont trop proches l’un de l’autre (5 à 20 pips), ils doivent être considérés comme une zone de support ou de résistance.
6. Après un mouvement de 15 pips dans la bonne direction, un Stop Loss doit être placé au niveau du point mort (breakeven).

Ce que montrent les graphiques :

Les niveaux (zones) de support et de résistance constituent des objectifs lors de l’ouverture de positions acheteuses ou vendeuses, ou des sources de signaux.

Les lignes rouges indiquent des canaux ou lignes de tendance qui reflètent la tendance actuelle et indiquent la direction privilégiée pour le trading.

L’indicateur MACD (14,22,3) – histogramme et ligne de signal – est un indicateur complémentaire qui peut également être utilisé comme source de signaux.

Les discours et rapports importants (présentés dans le calendrier économique) peuvent avoir un impact significatif sur le mouvement de la paire de devises. Par conséquent, au moment de leur publication, le trading doit être mené avec une prudence maximale, ou il convient de sortir du marché pour éviter des retournements brusques à l’encontre du mouvement précédent.

Les débutants sur le marché du forex doivent garder à l’esprit que toutes les opérations ne peuvent pas être bénéficiaires. L’élaboration d’une stratégie claire et la mise en pratique d’une bonne gestion du capital (money management) sont les clés du succès à long terme en trading.