یورو/امریکی ڈالر کا 5 منٹ کے چارٹ پر تجزیہ

بدھ، 12 اگست کو، یورو/امریکی ڈالر کرنسی جوڑے نے نسبتاً مضبوط اور اہم میکرو اکنامک پس منظر کے باوجود دوبارہ کم اتار چڑھاؤ کے ساتھ ٹریڈنگ کی۔ درحقیقت، کل صرف ایک اہم واقعہ پیش آیا - جولائی کے لیے امریکی افراطِ زر کی رپورٹ۔ اس رپورٹ کے اصل اعداد و شمار نے خوش کرنے کے بجائے مایوس زیادہ کیا۔ اس کی وجہ یہ نہیں تھی کہ جولائی میں افراطِ زر کی شرح کم ہوئی، بلکہ یہ تھی کہ اعداد و شمار پیش گوئیوں کے عین مطابق رہے۔ چونکہ مارکیٹ نے پیش گوئیوں کا درست اندازہ لگا لیا تھا، اس لیے ردعمل ظاہر کرنے کی بنیادی طور پر کوئی وجہ موجود نہیں تھی۔ امریکہ میں افراطِ زر کی شرح کم ہو کر 3.4 فیصد پر آ گئی، لیکن اس سے یہ واضح جواب نہیں ملا کہ آیا ستمبر میں فیڈرل ریزرو کی جانب سے مانیٹری سختی کی توقع کی جانی چاہیے۔ ہماری رائے میں، اس سوال کا جواب دینے کی کوشش کا فی الحال کوئی خاص فائدہ نہیں۔ فیڈ کے اگلے اجلاس سے قبل، افراطِ زر اور لیبر مارکیٹ کی مزید رپورٹس جاری کی جائیں گی۔ ظاہر ہے کہ فیڈ ستمبر کا فیصلہ انہی اعداد و شمار کی بنیاد پر کرے گا۔ کل کی رپورٹ میں مسلسل دوسری بار کمی ظاہر ہوئی، لیکن یہ کمی بہت معمولی تھی — سال بہ سال بنیادوں پر صرف 0.1 فیصد۔ اس طرح، امریکی افراطِ زر کی سطح بلند ہے اور اس کے لیے فیڈ کی مداخلت درکار ہے۔ اور اگست میں، اس اشارے میں دوبارہ تیزی آ سکتی ہے کیونکہ اس مہینے تیل کی قیمتوں میں اضافہ ہوا ہے اور آبنائے ہرمز بدستور بند ہے۔

تکنیکی اعتبار سے، ایک ماہ کی کٹھن صورتحال کے بعد یہ جوڑا 1.1362–1.1461 کے سائیڈ ویز چینل سے نکل آیا ہے اور اب اپ ٹرینڈ میں ہے۔ مجموعی طور پر یورو کی قدر میں اضافہ ہو رہا ہے، لیکن ہمارا ماننا ہے کہ یہ کافی نہیں ہے۔ فی الحال ڈالر کے پاس کوئی خاص مضبوط پہلو موجود نہیں ہے۔ اسے صرف اس حقیقت سے سہارا مل رہا ہے کہ یہ دنیا کی مقبول ترین کرنسی ہے اور اسی لیے، اصولی طور پر، یہ ہر روز گر کر تباہ نہیں ہو سکتی۔

بدھ کے روز 5 منٹ کے ٹائم فریم میں ٹریڈنگ کے دو سگنل بنے، جن میں سے کسی سے بھی ٹریڈرز کو منافع حاصل نہیں ہوا۔ پہلے، یہ جوڑا 1.1536–1.1548 کے علاقے سے اوپر مستحکم ہوا، اور پھر اس سے نیچے آ گیا۔ نہ تو پہلے اور نہ ہی دوسرے معاملے میں قیمت مطلوبہ سمت میں ضروری 15 پپس تک حرکت کر سکی۔

سی او ٹی رپورٹ

تازہ ترین COT رپورٹ 4 اگست کی ہے۔ ہفتہ وار ٹائم فریم کے چارٹ سے یہ واضح ہے کہ غیر تجارتی ٹریڈرز کی خالص پوزیشن بیئرش ہو گئی ہے اور جغرافیائی سیاسی واقعات کی وجہ سے اس میں نمایاں کمی آئی ہے۔ حالیہ مہینوں میں ٹریڈرز امریکی ڈالر کو ترجیح دیتے ہوئے یورو فروخت کر رہے ہیں۔ ڈونلڈ ٹرمپ کی پالیسی میں کوئی تبدیلی نہیں آئی ہے، لیکن ڈالر نے کچھ عرصے کے لیے ریزرو کرنسی کے طور پر کام کیا ہے۔

ہمیں اب بھی یورو کو مضبوط کرنے والے کوئی بنیادی عوامل نظر نہیں آتے، جبکہ امریکی کرنسی کے گرنے کے لیے کافی عوامل موجود ہیں۔ مشرقِ وسطیٰ کی جنگ نے عارضی طور پر ڈالر کو انتہائی پرکشش بنا دیا تھا، لیکن جب اس عنصر کا اثر ختم ہو جائے گا تو حالات معمول پر آ جائیں گے۔ طویل مدت میں، یورو کی قیمت 1.08 ڈالر تک گر سکتی ہے، لیکن اوپر کی جانب رجحان اپنی اہمیت برقرار رکھے گا۔ اور ڈالر کی حالیہ مہینوں کی مضبوطی کے باوجود، یہ کرنسی جوڑا اس لائن کے بہت قریب نہیں پہنچا ہے۔

سرخ اور نیلے اشاریاتی خطوط کی پوزیشن بلز اور بیئرز کے درمیان برابری کی نشاندہی کرتی ہے۔ رپورٹنگ کے گزشتہ ہفتے کے دوران، نان کمرشل گروپ میں لانگز کی تعداد میں 3,100 کی کمی ہوئی، جبکہ شارٹس کی تعداد میں 17,500 کی کمی واقع ہوئی۔ اس کے نتیجے میں، ہفتے کے لیے خالص پوزیشن میں 14,400 کنٹریکٹس کا اضافہ ہوا۔

یورو/امریکی ڈالر کا 1 گھنٹے کے چارٹ پر تجزیہ

فی گھنٹہ ٹائم فریم پر، یہ کرنسی جوڑا اپنا اوپر کی جانب رجحان برقرار رکھے ہوئے ہے لیکن آنے والے دنوں میں اس میں تصحیح آ سکتی ہے۔ مشرقِ وسطیٰ میں صورتحال بدستور کشیدہ ہے اور اس میں کوئی بہتری نہیں آ رہی، لیکن یہ صورتحال ڈالر میں ایک نئی اور زبردست تیزی لانے کے لیے کافی نہیں ہے۔ حالیہ مہینوں میں مارکیٹ نے یورو کے حق میں موجود تمام عوامل کو نظر انداز کیا اور صرف فیڈ کی مانیٹری پالیسی پر توجہ مرکوز رکھی، جس سے اس پالیسی کے حوالے سے ضرورت سے زیادہ توقعات وابستہ کر لی گئی تھیں۔ اب ٹریڈرز کی آنکھوں سے یہ پردہ ہٹ رہا ہے، لہٰذا یورو میں درمیانی مدت کے دوران اضافے کے بھرپور امکانات موجود ہیں۔

13 اگست کے لیے ہم ٹریڈنگ کے لیے درج ذیل لیولز کی نشاندہی کرتے ہیں: 1.1234، 1.1274، 1.1362–1.1368، 1.1461–1.1473، 1.1536–1.1542، 1.1585، 1.1657–1.1666، 1.1750–1.1760، 1.1786، 1.1830–1.1837، اور ساتھ ہی Senkou Span B (1.1456) اور Kijun-sen (1.1550) لائنز۔ دن کے دوران Ichimoku انڈیکیٹر کی لائنز میں تبدیلی آ سکتی ہے، لہٰذا ٹریڈنگ سگنلز کا تعین کرتے وقت اس بات کو مدنظر رکھنا چاہیے۔ اگر قیمت درست سمت میں 15 پپس حرکت کر جائے تو اسٹاپ لاس کو بریک ایون پر منتقل کرنا نہ بھولیں۔ اس سے سگنل غلط ثابت ہونے کی صورت میں ممکنہ نقصانات سے بچاؤ ممکن ہو سکے گا۔

جمعرات کو یورپی یونین صنعتی پیداوار کی رپورٹ جاری کرے گا، اور امریکہ پروڈیوسر پرائس انڈیکس جاری کرے گا۔ ہم ان دونوں رپورٹس کو ثانوی اہمیت کا حامل سمجھتے ہیں اور ان پر مارکیٹ کے کسی ردعمل کی توقع نہیں رکھتے۔

تجارتی تجاویز:

آج، ٹریڈرز 1.1461–1.1473 کے ہدف کے ساتھ شارٹ پوزیشنز برقرار رکھ سکتے ہیں، کیونکہ یہ کرنسی جوڑا 1.1536–1.1542 کے علاقے سے نیچے مستحکم ہوا ہے۔ 1.1536–1.1548 کے علاقے سے اوپر استحکام کی صورت میں 1.1585 اور 1.1657–1.1666 کے اہداف کے ساتھ لانگ پوزیشنز کھولنے کا موقع ملے گا۔

تصاویر کی وضاحت:

قیمت کی سپورٹ اور ریزسٹنس کی سطحیں – یہ گہری سرخ لکیریں ہیں جن کے قریب قیمت کی حرکت تھم سکتی ہے۔ یہ ٹریڈنگ سگنلز کا ذریعہ نہیں ہیں۔

Kijun-sen اور Senkou Span B لکیریں – یہ Ichimoku انڈیکیٹر کی وہ لکیریں ہیں جو 4 گھنٹے کے ٹائم فریم سے ایک گھنٹے کے ٹائم فریم پر منتقل کی گئی ہیں۔ یہ مضبوط لکیریں ہیں۔

انتہائی سطحیں – یہ باریک سرخ لکیریں ہیں جہاں سے قیمت ماضی میں پلٹ چکی ہے۔ یہ ٹریڈنگ سگنلز کا ذریعہ ہیں۔

پیلی لکیریں – ٹرینڈ لائنز، ٹرینڈ چینلز اور دیگر تکنیکی پیٹرنز۔

COT چارٹس پر انڈیکیٹر 1 – ٹریڈرز کے ہر زمرے کی نیٹ پوزیشن کا حجم۔